Price category: C
Date: Check the Agenda section on this website
Location: Amsterdam
Duration: 2 Days
Time: 09:00 - 17:00
Language: NL
Lecturer(s): Michiel van den Broek

Introduction:

De kern van bankieren is het nemen van gecalculeerde risico's. Asset & Liability Management (ALM) bij banken bestaat hoofdzakelijk uit het bepalen van voldoende buffers benodigd om onverwachte verliezen op te kunnen vangen als gevolg van deze risico's. Sinds de financiële crisis hebben toezichthouders steeds meer invloed op risicomanagement.

Learning objectives:

• Inzicht en begrip over het actief managen van een bankbalans
• Bepalen exposure
• Strategische keuzes maken
• Beheersen van risico’s
• Instrumenten en technieken inzetten

Target group:

• Risk managers
• Accountants, controllers
• Business analysts
• Consultants
• IT and systems

Content:

Introductie ALM:
− Taken, ALCO en organisatie
− Verschil tussen ALM balans van banken met verzekeraars en pensioenfondsen
Overzicht van de kernrisico’s en de minimumkapitaaleisen van internationale toezichthouders (Bazels akkoorden, CRDIV).
Waardering van activa en de rentetermijnstructuur:
− Factoren die korte en lange termijn rente beïnvloeden.
− Yieldcurve interpretatie en strategie: (implied) forward rente.
Kredietrisico en kapitaalmanagement: het bepalen van het exposure voor kredietrisico en marktrisico (risk weighted assets, value at risk), beheersing via netting, muliateral clearing en margins.
Bepalen van het exposure voor liquiditeits- en rentemismatch (gap analyse, duration, basis point value).
Het managen van de bankbalans mismatches:
− De begrenzing van het renterisico door de toezichthouder en het managen op basis van equity duration met geldmarktderivaten en renteswaps,.
− Liquiditeitsrisico en de rol van onderpand, het gebruik van repo’s en begrenzing door eisen van de toezichthouder eisen (Bazelse akkoorden LCR en NSFR).
− Valuta transaltierisico bepalen en neutraliseren en het hedgen van de kapitaalpositie tegen wisselkoersschommelingen (structural FX position).

Methodology:

• De training bestaat uit twee sessies van vijf uur op verschillende dagen en bestaat uit presentaties, opdrachten en diverse korte video’s. 

 Extra:

VAT is not applicable on Investment Academy training.